Мы в СМИ

22.07.2005

Ежедневная деловая газета «Ведомости»

Акции в хорошие руки “Нутритек» хочет продать блокирующий пакет за $80 млн

Антон Сарайкин

Третья по объемам производства молочная компания в стране, «Нутритек», готовит к продаже инвесторам 25% акций. Аналитики уверены, что спрос на эти бумаги окажется высоким и «Нутритек» сможет выручить от private placement около $80 млн. Группа «Нутритек» выпускает детское питание, сухое молоко и цельномолочную продукцию. Владеет пятью молокозаводами, консервным заводом «Динской» (Краснодарский край), Бийским маслосыродельным заводом, хладокомбинатом «Ярославский», агрохолдингом «Заря» (Вологодская область), заводом «Нутритек» (Московская область), предприятиями в Эстонии и Белоруссия. В 2004 г. выручка компании составила 4,87 млрд руб., показатель EBITDA – 796 млн руб. Marshall Capital Partners управляет частным фондом прямых инвестиций объемом около $200 млн. На прошлой неделе группа «Нутритек» начала road show среди потенциальных инвесторов, которым предлагается 25% акций группы (они выпущены специально для размещения), рассказал «Ведомостям» председатель совета директоров «Нутритека» Георгий Сажинов. Финконсультантом private placement выступила Объединенная финансовая группа и Вэб-Инвест банк. Закрытие сделки планируется на середину августа. Группа «Нутритек» до последнего времени оставалась темной лошадкой на молочном рынке страны. Она была создана в 1990 г. Георгием Сажиновым, который оставался ее владельцем до 1996 г., после чего он yшел из бизнеса, став в 2001 г. замминистра сельского хозяйства. Так рассказывает историю компании сам Сажинов. После ухода из министерства в 2004 г. он вернулся к управлению предприятием в качестве председателя совета директоров. А незадолго до начала презентации компании портфельным инвесторам была завершена сделка по приобретению группы «Нутритек» фондом Marshall Milk Investment, которым управляет Marshall Capital Partners, рассказал Сажинов. Это подтвердил и управляющий партнер Marshall Capital Константин Малофеев. Имена прежних акционеров «Нутритека» и сумму сделки ни Малофеев, ни Сажинов не раскрывают. «Переговоры шли около полугода», — уточнил лишь глава Marshall Capital. На рынке считают, что группу по-прежнему контролирует семья Сажиновых. По словам одного из инвестбанкиров, знакомого с «Нутритеком», до последнего времени контролирующим акционером группы был Георгий Сажинов и его семья. «Вероятно, Marshall Capital оформил материнскую компанию «Нутритека» на себя, а Сажинов и другие акционеры сохранили участие в бизнесе», — предполагает собеседник «Ведомостей». Другой инвестбанкир, осведомленный о деталях предстоящего private placement «Нутритека», говорит, что семья Сажиновых стала крупнейшим акционером фонда Marshall Milk. Информацию о том, что Сажиновы остаются акционерами компаний, входящих в группу «Нутритек», Малофеев из Marshall Capital опроверг, сведения об их участии в капитале Marshall Milk Investment комментировать отказался. Финансовые детали предстоящего размещения не раскрываются, но Сажинов говорит, что вырученные деньги будут направлены на финансирование инвестпрограммы стоимостью $100 млн. «Нутритек» намерен потратить их на модернизацию существующего производства. Новых приобретений группа не планирует. Сейчас она завершает сделку по покупке Хорольского молочно-консервного комбината, украинского производителя детского питания. А спустя полтора года «Нутритек» планирует провести IPO. Аналитики пророчат хороший спрос на бумаги «Нутритека». «100% акций «Нутритека» могут стоить около $350 млн, блокпакет — около $80 млн», — считает аналитик ИФК «Метрополь» Наталья Мильчакова. По ее мнению, акции «Нутритека» будут интересны потенциальным инвесторам, так как рынок детского питания довольно перспективен. «Его темпы роста сравнимы с динамикой рынка соков, безалкогольных напитков и минеральной воды», — говорит аналитик. Потенциальные инвесторы уже знакомы с предложением «Нутритека». «Мы изучаем эту компанию на предмет приобретения ее акций, но решение пока не принято», — говорит Александр Бранис, директор Prosperity Capital Management, в портфеле которого есть акции «Вимм-Билль-Данна». Предложение «Нутритека» изучают и в УК «Росбанк», говорит его сотрудник.

О компании|Новости|Услуги|Контакты

Главная страница|Карта сайта|

Сайты группы «МЕТРОПОЛЬ»

Мы в социальных медиа